Não demorou muito para Água Preta se tornar famosa. Passou a ser chamada de distrito de Nossa Senhora do Itanhém até 1958 quando foi elevada à condição de município com o nome de Itanhém. Suas terras férteis, a exploração da ipecacuanha, planta nativa medicinal de grande demanda no início do século passado, a vocação agropastoril, sua beleza natural rica em cachoeiras e corredeiras atraiu comerciantes de tecidos, confecções, insumos e, principalmente, de produtos agropecuários.
Itanhém trabalhos manuais renda extra destaca-se na região Extremo Sul da Bahia por vários aspectos: está no extremo ocidental da mesorregião “abaixo do paralelo Itamaraju”; histórica e geograficamente é um diferenciado elo com o nordeste mineiro que, certamente, se evidenciará como mais um portão de entrada na Bahia, quando a Rodovia BA-290 for pavimentada e, assim, se consolidar um novo corredor econômico integrado a Minas Gerais.